摘要：利率市场化是推动中国金融体制变革的重要举措，在更有效率地发挥发挥市场作用的环节也起着举足轻重的作用。最近几年，我国已在利率市场化的道路上有了不少的成就，这给商业银行有着巨大的影响。本文选择中国银行、中国工商银行、中国建设银行等10家具有代表性的商业银行，选用利率敏感性缺口模型来衡量商业银行重新定价的风险，用固定效应回归模型来解释商业银行由于利率波动所面临的基差风险，同时重点关注利率波动对商业银行盈利能力变化的影响，并从风险承担的角度，更全面的分析利率市场化对商业银行风险承担的影响。最后得出结论：重新定价风险以及基差风险是我国商业银行利率风险的重要表现形式，相关风险也能通过商业银行对于利率风险监管能力的提升而得到改善。最后，就如何应对利率市场化的挑战和中国商业银行的成功转型提出了具体的对策建议。

关键词：商业银行； 利率市场化； 利率风险；重新定价风险; 基差风险

目录

摘要

Abstract

1引言-4

2利率市场化的相关概述-5

2.1利率市场化改革的历程-5

2.2我国商业银行利率风险的特殊性-5

2.3我国商业银行利率风险管理方面存在的问题-6

3利率市场化对我国商业银行利率风险影响的理论分析-8

3.1存贷利差的缩小导致商业银行盈利收窄-8

3.2利率管制的放开刺激贷款规模增大-8

3.3利率市场化促使商业银行转型迫在眉睫-8

4利率市场化对我国商业银行利率风险影响的实证分析-9

4.1关于重新定价的实证分析-9

4.2 关于基差风险的实证分析-13

4.3实证结果-16

5结论和对策建议-17

5.1结论-17

5.2对策建议-17

参考文献-19

致谢-20

附录-21